Concord привлёк $1,7 млрд под секьюритизацию музыки: битлы в залоге, долг растёт
Следите за новостями по этой теме!
Подписаться на «Культура TODAY / Зарубежная культура»
Concord официально сообщил о привлечении $1,765 млрд через механизм секьюритизации активов. Это изощрённая финансовая схема, когда кредиты обеспечиваются не кирпичами какого-нибудь склада, а авторскими правами известных исполнителей. Новые пятилетние, семилетние и десяти летние долговые бумаги (так называемые senior notes) обеспечены авторскими правами на треки таким артистам, как The Beatles, Beyonce, Bruno Mars, Daddy Yankee, Ed Sheeran, Michael Jackson, Pink Floyd, Rihanna, Taylor Swift и The Rolling Stones. Если вы думали, что ваш плейлист только ваша радость — не тут-то было: почти 1,3 млн песен теперь часть большого музыкального залога.
Компания утверждает, что общая стоимость их “музыкального залога” превышает $5,1 млрд. Выпущенные долговые бумаги получили кредитный рейтинг A+ от Kroll Rating Agency и A2 от Moody’s (крупные мировые рейтинговые агенства). Схему организовали специалисты Apollo через свой департамент Capital Solutions, а также их партнёры ATLAS SP Partners и Redding Ridge Asset Management.
Полученные деньги, как нередко бывает, пойдут в первую очередь на закрытие прежних долгов: Concord выплатит $1,65 млрд, которые взял в 2022 году по старой похожей схеме, и перекредитует ещё $109 млн.
Гендиректор Concord Боб Валентайн отметил, что такие сделки с долговыми бумагами позволят компании наращивать глобальное присутствие и поддерживать артистов — тот самый случай, когда банкиры “помогают музыке”. Представители Apollo же подчеркнули уникальность нового выпуска: впервые в музыкальной индустрии появилась десяти летняя линия долговых бумаг, обеспеченная песнями.
PEREC.RU
Concord решил напомнить всем, что музыка – это, конечно, искусство, но ещё и отличный залог под миллиардные долги. Классика жанра: шаг вправо – рефинансирование, шаг влево – выпуск новых долговых бумаг, прыжок на месте – заложили треки Битлов, чтобы банки поверили. Песни Rolling Stones и Taylor Swift послужили залогом столь надёжным, что рейтинговые агентства взмахнули волшебной палочкой – и получили A+.
Во всём этом финансовом оркестре дирижируют не любые банки, а Apollo – известные своим чутьём на «долгую музыку». Они же год назад помогали Concord брать предыдущий миллиард, они же теперь подогнали десяти летнюю линию бумаги – чтобы музыканты и весёлые инвесторы спали сладко. Сценарий прост: набрал под «Yesterday», вернул под «Let It Be».
Песни и права кочуют по бухгалтерии, юристы проводят ритуалы, чтобы ни один бит не затерялся. Кто следующий – коллекция звуков Windows под ипотеку? Наивные пишут, что это в поддержку артистов, а на практике – бизнес кипит, капитал работает, роялти начисляется в копилку кредиторов. При таком подходе у музыки действительно длинная жизнь, особенно если она приносит проценты. Всё как по нотам: за каждого Бейонсе найдётся свой инвестор.
